Мнения
07.05.2014, 11:29

Хеджирование серебра

Хотя рынок ETF в достаточной степени бестолковый, т.к. всегда есть возможность необходимым образом сложить портфель инвестиций, некоторые инструменты этого рынка можно достаточно эффективно использовать.


Один из таких инструментов Global X Silver Miners ETF (SIL).

Этот фонд в качестве базового актива использует акции компаний примерно в таких долях как изображено на рисунке 1.

Рис. 1 Компоненты базы акций SIL (источник: NYSE)

 

А замечательное свойство этого инструмента состоит в том, что его ценовая динамика с коэффициентом 0,969 коррелируется с ценовой динамикой собственно серебра, что можно увидеть на рисунке 2.

Рис. 2.99 Сравнение цен акций SIL и серебра (источник: NYSE, LME)

 

Откуда и прогноз ценовой динамики тоже довольно похожий на прогноз динамики цен на серебро (см. рис. 3), с параметрами

 

A = 2,133179; B= 7,99E-04; C= -0,09691; tc,= 19,93185; = 3,4564; = 87,28839; = -18,1192.

Рис. 3 Прогноз курса акций SIL (собственный расчет)

 

Это свойство похожести можно эффективно использовать в двух случаях.

Во-первых, если сдвинуть временной ряд SIL на один день вперед, то коэффициент корреляции будет равен уже 0,972. Т.е. акции SIL имеют лаговое свойство по отношению к рынку серебра, которое можно использовать в спекулятивной торговле «бумажного» серебра.

Во-вторых, многие покупают «металлическое» серебро в любом случае, либо не могут продать его по каким-либо причинам. Чтобы застраховаться от потери стоимости происходящее в случае такой покупки, можно одновременно с покупкой серебра, продать в «короткую» акции SIL на такую же сумму. Их всегда можно будет выкупить, когда произойдет рыночный ценовой разворот на рынке серебра.

 

 

  • Имя: Вадим Щуцкий
  • Стаж: 18 лет
  • Страна: Украина
  • Контакты: financesynergetics@gmail.com
Котировки
Название Продажа Покупка Время
AUDUSD
EURUSD
GBPUSD
NZDUSD
USDCAD
USDCHF
USDJPY
XAGEUR
XAGUSD
XAUUSD
Клиентская поддержка: 8-800-200-31-00
Клиентская поддержка: 8-800-200-31-00
En

Торговля финансовыми инструментами, в том числе инструментами рынка Forex, является высокорисковым видом деятельности, сопряженным не только с возможностью получения прибыли, но и с риском причинения убытков.

Сделки (торговые операции) с валютами, CFD и другими инструментами на финансовых рынках сопряжены с рисками финансовых потерь (размер которых может быть значительным). В случае если вы не до конца освоили специфику торговли на финансовых рынках, эти риски возрастают, поэтому TeleTrade рекомендует удостовериться в наличии необходимых знаний и/или пройти соответствующую подготовку.

Повышение личного уровня информированности о принципах, закономерностях и особенностях торговли на финансовых рынках (в том числе на Forex), а также повышение личной финансовой грамотности является дополнительной гарантией успешной торговли.

© 2000-2020. Все права защищены.

Сайт находится под управлением Teletrade D.J. Limited 20599 IBC 2012 (First Floor, First St. Vincent Bank Ltd Building, James Street, Kingstown, St. Vincent and the Grenadines).

Информация, представленная на сайте, не является основанием для принятия инвестиционных решений и дана исключительно в ознакомительных целях.

Уведомление о рисках: Торговля на финансовых рынках (в частности торговля с использованием маржинальных инструментов) открывает широкие возможности, и позволяет инвесторам, готовым пойти на риск, получать высокую прибыль, но при этом несет в себе потенциально высокий уровень риска получения убытков. Поэтому перед началом торговли следует всесторонне рассмотреть вопрос о приемлемости проведения подобных операций с точки зрения имеющихся финансовых ресурсов и уровня знаний.

Политика конфиденциальности
Использование информации: при полном или частичном использовании материалов сайта ссылка на TeleTrade как источник информации обязательна. Использование материалов в интернете должно сопровождаться гиперссылкой на сайт teletrade.ru. Автоматический импорт материалов и информации с сайта запрещен.

По всем вопросам использования материалов сайта обращайтесь в PR-отдел.

AML Website summary
Обратная связь
Online чат
Заказать звонок
Вверх
Введите запрос
Обратный звонок